Анализ состава и динамики источников формирования имущества.
Внутренний анализ структуры источников имущества связан с оценкой альтернативных вариантов финансирования деятельности предприятия. При этом основными критериями выбора являются условия привлечения заемных средств, их «цена», степень риска, возможные направления использования и т. д.
В общем случае вне зависимости от организационно-правовых видов и форм собственности источниками формирования имущества любого предприятия являются собственные и заемные средства.
В целом информация о величине собственных источников представлена в I разделе пассива баланса. К ним, в первую очередь, относятся:
- уставный капитал — стоимостное отражение совокупного вклада учредителей (собственников) в имущество предприятия при его создании. Размер уставного капитала определяется учредительными документами и может быть изменен только по решению учредителей предприятия и внесению соответствующих изменений в учредительные документы;
- резервный фонд — источник собственных средств, создаваемый предприятием, в соответствии с законодательством, путем отчислений от прибыли. Резервный фонд имеет строго целевое назначение — используется на выплату доходов учредителям при отсутствии или недостаточности прибыли отчетного года, на покрытие убытков предприятия за отчетный год и др.;
- фонды специального назначения — источники собственных средств предприятия, образуемые за счет отчислений от прибыли, остающейся в распоряжении предприятия;
- нераспределенная прибыль — часть чистой прибыли, которая не была распределена предприятием по состоянию на дату составления отчета.
Данные о составе и динамике заемных средств отражаются во II и III разделах пассива. К ним относятся:
- краткосрочные кредиты банков — ссуды банков, находящихся как внутри страны, так и за рубежом, полученные на срок до одного года;
- долгосрочные кредиты банков — ссуды банков, полученные на срок более одного года;
- краткосрочные займы — ссуды заимодавцев (кроме банков), находящихся как внутри страны, так и за рубежом, полученные на срок не более одного года;
- долгосрочные займы — ссуды заимодавцев (кроме банков), полученные на срок более одного года;
- кредиторская задолженность предприятия поставщикам и подрядчикам, образовавшаяся в результате разрыва между временем получения товарно-материальных ценностей или потреблением услуг и его фактической оплаты;
- задолженность по расчетам с бюджетом, возникшая вследствие разрыва между временем начисления и датой платежа;
- долговые обязательства предприятия перед своими работниками по оплате их труда;
- задолженность органам социального страхования и обеспечения, образовавшаяся ввиду разрыва между временем возникновения обязательства и датой платежа;
- задолженность предприятия прочим хозяйственным контрагентам.
По аналогии с анализом состава и динамики имущества подвергнем вертикальному и горизонтальному анализу пассив баланса.
Структура пассива баланса Нского отд. Горьковской ж/д) (табл. 1.5):
Таблица 1.5
Вертикальный анализ пассива баланса
Показатели |
На начало года, тыс. руб. |
В % к валюте баланса |
На конец года, тыс. руб. |
В % к валюте баланса |
1. Собственный капитал | ||||
Фонды собственных средств |
10 935 088 |
95,63% |
10 550 668 |
93,84% |
Прибыль |
22 337 |
0,20% |
0 |
0,00% |
Итого |
10 957 425 |
95,83% |
10 550 668 |
93,84% |
2. Привлеченные средства | ||||
Долгосрочные займы |
96 300 |
0,84% |
96 300 |
0,86% |
Краткосрочные займы |
0 |
0,00% |
37 500 |
0,33% |
Расчеты с кредиторами |
379 929 |
3,32% |
557 241 |
4,96% |
Прочие пассивы |
959 |
0,01% |
1 244 |
0,01% |
Итого |
477 188 |
4,17% |
692 285 |
6,16% |
Баланс |
11 434 613 |
100,00% |
11 242 953 |
100,00% |
Горизонтальный анализ пассива баланса (табл. 1.6):
Таблица 1.6
Горизонтальный анализ пассива баланса
Показатели |
На начало года |
На конец года |
Изменение |
|
|
тыс. руб. |
% |
||
1. Собственный капитал | ||||
Фонды собственных средств |
10 935 088 |
10 550 668 |
-384 420 |
-3,5% |
Прибыль |
22 337 |
0 |
-22 337 |
-100,0% |
Итого |
10 957 425 |
10 550 668 |
-406 757 |
-3,7% |
2. Привлеченные средства | ||||
Долгосрочные займы |
96 300 |
96 300 |
0 |
0,0% |
Краткосрочные займы |
0 |
37 500 |
37 500 |
– |
Расчеты с кредиторами |
379 929 |
557 241 |
177 312 |
46,7% |
Прочие пассивы |
959 |
1 244 |
285 |
29,7% |
Итого |
477 188 |
692 285 |
215 097 |
45,1% |
Баланс |
11 434 613 |
11 242 953 |
-191 660 |
-1,7% |