ГЛАВА 2. Анализ финансового состояния ООО “О”
2.1.Сущность анализа финансового состояния, его задачи.
В условиях перехода к рыночной экономике, когда организация сама выбирает себе поставщика и покупателя, имеет право представлять займы другим организациям, вкладывать их средства в Уставные фонды, приобретать акции и ценные бумаги других организаций, резко возрастает значение финансового анализа. А
нализ финансового состояния предприятия преследует несколько целей и задач: § разработка систем показателей для оценки финансового состояния предприятия и его структурных подразделений; § объективная оценка финансового состояния предприятия и его структурных подразделений; § выявление изменений в финансовом состоянии в пространственно-временном разрезе; § выявление основных факторов, вызывающих изменения в финансовом состоянии; § выявление резервов улучшения финансового состояния; § прогноз основных тенденций финансового состояния; § обоснование и подготовка управленческих решений по улучшению финансового состояния предприятия и его структурных подразделений. Разные авторы предполагают разные методики анализа ФСП. Значительный вклад в развитие теории анализа ФСП внесли А.Д.Шеремет, В.В.Ковалев, М.И. Баканов, И.Т. Балобанов, А.Смиронов, Е.Стоянова, Г.В.Савицкая и другие авторы.
Методики различаются подходом к анализу, набором коэффициентов, последовательностью их расчета, системой связи между собой. Таким образом, после изучения зарубежного и отечественного опыта в области финансового анализа была выбрана методика, которая является обобщением изученных.
Для анализа финансового состояния ООО «О” пользуются такие приемы, как чтение отчетности и изучение абсолютных величин, а также анализ коэффициентов, горизонтальный, вертикальный, факторный, трендовый анализ и были выбраны такие показатели и коэффициенты которые наиболее полно отражают результаты деятельности организации, позволяют выявить причины существующих недостатков и резервы их устранения. Для выводов по результатам финансового анализа используется сравнительный анализ.
2.2.Анализ структуры баланса
Для оценки финансового состояния предприятия основными источниками информации являются бухгалтерский баланс (форма № 1), отчет о прибылях и убытках (форма № 2), отчет о движении капитала (форма № 3) и другие форма отчетности, данные первичного и аналитического учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса.
Согласно действующим нормативным документам баланс в настоящее время составляется в оценке нетто. Итог баланса дает ориентировочную оценку суммы средств, находящихся в распоряжении предприятия. Эта оценка является учетной и не отражает реальной суммы денежных средств, которую можно выручить за имущество, например, в случае ликвидации организации.
Текущая цена активов определяется рыночной конъюнктурой и может отклоняться в любую сторону от учетной, особенно в период инфляции. Активы предприятия – это отражение состояния его средств на определенный момент времени, совокупность имущественных прав, принадлежащих ему. Сюда входят нематериальные активы, основные средства, оборотные средства, долгосрочные финансовые вложения, запасы, дебиторская задолженность, денежные средства и прочие активы.
В пассиве отражены источники образования имущества предприятия. К ним относятся собственные средства (уставный, добавочный капитал, прибыль), заемные и привлеченные средства, в том числе кредиторская задолженность. Сведения, которые приводятся в пассиве баланса, позволяют определить, какие изменения произошли в структуре собственного и заемного капитала, сколько привлечено в оборот предприятия долгосрочных и краткосрочных заемных средств, то есть пассив показывает, откуда взялись средства, кому за них обязано предприятие.
Исследовать структуру и динамику финансового состояния предприятия удобнее при помощи сравнительного аналитического баланса.
Сравнительный аналитический баланс можно получить из исходного баланса путем сложения однородных по своему составу и экономическому содержанию статей баланса и дополнения его показателями структуры, динамики и структурной динамики. Аналитический баланс охватывает много важных показателей, характеризующих статику и динамику финансового состояния предприятия.
Этот баланс включает показатели как горизонтального, так и вертикального анализа. Перед тем как описывать теоретические и практические аспекты нашего анализа, мы, используя баланс предприятия, составим баланс-нетто, путем агрегирования однородных по своему составу элементов балансовых статей в необходимых аналитических разрезах (см. Приложение 1. таблицу 1).
Как видим из данных Приложения 1 таблицы 1, за 2001 год имущество организации возросло на 303313 руб. или на 88,31%. Валюта баланса в 2001 году увеличилась на 406467 руб. или на 82,% в том числе за счет увеличения объема основного капитала на 21042 руб. или на 5,18% и прироста объема оборотного капитала – на 282271 руб. или 69,44% и увеличения убытков на 103154 руб. или 25,38% от валюты баланса. В целом, структура совокупных активов предприятия характеризуется повышением доли оборотных средств, которая к концу 2001 года достигла 58,58% валюты баланса.
Оборотный капитал увеличился в основном за счет роста объема запасов на 282271 руб. или 114,62%. За отчетный период в структуре активов произошли изменения, так, была полностью погашена долгосрочная дебиторская задолженность которая составляла на начало года 39710 руб. или 8,01% валюты баланса. Объем денежных средств, являющихся наиболее ликвидными активами, также сократился на 4992 руб. или 66,56%, их доля в объеме активов сократилась к концу 2001 года до 0,28%.П
ассивная часть баланса в 2001 году характеризуется преобладанием удельного веса заемных источников средств, причем их доля увеличилась к концу года на 0,37, что не может положительно характеризовать деятельность организации. Это говорит о том, что организация не в состоянии самофинансировать свою деятельность и испытывает острую нехватку собственных средств. Пассивная часть увеличилась за счет роста собственного капитала на 5000 руб. или на 1,23% и за счет увеличения заемных средств на 401467 руб. или на 98,77%. Заемные средства представлены кредиторской задолженностью, которая является одной из самых “больных” статей баланса.
В 2001 году наблюдается рост кредиторской задолженность кредиторами за поставку ТМЦ, выполненные работы и оказанные услуги на 387549 руб., по оплате труда на 1601 руб. Задолженность перед бюджетом также возросла на 1219 руб. В целом можно сказать об ухудшении структуры кредиторской задолженности в связи с увеличением доли «больных» статей (задолженность перед бюджетом, поставщикам, по оплате труда).
Что касается 2002 года, то активы предприятия уменьшились на 215021 руб. или 23,83%. На это повлияло уменьшение внеоборотных средств на 8867 руб., что произошло за счет списания и выбытия оборудования, срок эксплуатации которого истек, а также за счет уменьшения оборотных активов на 233133 руб. или на 108,42%.
В структуре оборотных активов произошли следующие изменения: образовалась краткосрочная дебиторская задолженность на сумму 25141 руб., уменьшились денежные средства предприятия, и их доля к концу 2002 года составила 0,22% от валюты баланса. В целом же уменьшение оборотных активов произошло за счет уменьшения объема запасов в виде товаров для перепродажи на 257276 руб. или на 48,91%.
В 2002 году организация также получила убыток от финансово-хозяйственной деятельности. Хотя убыток в 2002 году снизился по сравнению с 2001 годом на 76175 руб., но доля убытков в структуре активов возросла и составила к концу 2002 года 41,09% от валюты баланса, что свидетельствует об ухудшении структуры активов и финансового состояния предприятия. В целом структура активов предприятия в 2002 году характеризуется уменьшением доли оборотных активов до 42,99%.
Стоимость имущества предприятия в 2002 году снизилась на 242000 руб. и составила 404783 руб. на конец года или 58,91% валюты баланса. Пассив баланса уменьшится за счет снижения кредиторской задолженности на 215021 руб. или на 23,83%. Доля собственных средств предприятия незначительно увеличилась всего на 0,53% по сравнению с 2001 годом, но доля заемных средств в виде кредиторской задолженности остается довольно высокой и составляет к концу 2002 года 97,8% от валюты баланса.
В структуре кредиторской задолженности произошли следующие изменения: задолженность перед поставщиками снизилась на 237781 руб., задолженность по оплате труда уменьшилась на 2366 руб., при этом увеличилась задолженность по социальному страхованию и обеспечению на 16981 руб. и задолженность перед бюджетом на 7677 руб.
В целом структура пассивов отличается преобладающим удельным весом заемных источников средств, уменьшение задолженности перед поставщиками и по оплате труда улучшили структуру пассивов, но наличие и увеличение доли «больных» статей баланса негативно сказываются на всей деятельности предприятия. Подробная структура сравнительного аналитического баланса представлена в Приложении 1 таблице 1.